banco islámico - Wikilingue - Encydia
El término "Banco Islámico" se refiere a un sistema o actividades bancarias que sean coherente con los principios de la ley islámica (Sharia) y su aplicación práctica a través del desarrollo de la economía islámica. La Sharia prohíbe el pago de tasas para el préstamo de dinero (Riba - los intereses, usura), para términos específicos, así como invertir en empresas que suministran bienes o servicios considerados contrarios a sus principios (Haraam). Aunque estos principios fueron utilizados como base para una economía florecer, en tiempos antiguos, sólo a finales del siglo XX que un correcto número de bancos islámicos fueron formados para la aplicación de estos principios la particulares o semi-privados la entidades comerciales dentro de la sociedad musulmana.
Principios
La operación bancaria islámica tiene la misma finalidad que la operación bancaria convencional salvo que se opera dentro del acuerdo con las reglas de Shariah , conocidas como Fiqh al-Muamalat (Reglas islámicas en transacciones). El principio básico de operación bancaria islámica es el reparto del logro y de la pérdida y la prohibición de riba (usura). Entre los conceptos islámicos comunes usados en la operación bancaria islámica sea reparto de logro (Mudharabah), custódia (Wadiah), emprendimiento mixto (Musharakah), coste de más (Murabahah), y alquiler (Ijarah).
En el mundo islámico, la transacción de la hipoteca, en vez de prestar el dinero del comprador para comprar el artículo, un banco pudo comprar el artículo propio del vendedor, y revende-lo al comprador en un logro, al permitir que el comprador pague el banco en las prestaciones. Sin embargo, el hecho de que es logro no puede ser hecho explícito y consecuentemente allá no es ninguna penalidade adicional para el pago tardío. A fin protegerse de encuentro al defecto, el banco pide la garantía estricta. Los bienes o la tierra son registrados al nombre del comprador del comienzo de la transacción. Este arreglo es llamado Murabaha. Otra aproximación es EIjara wa EIqtina; que es similar al alquiler de los bienes inmobiliarios. Los bancos islámicos cogen préstamos para vehículos en una manera similar (que vende el vehículo a precio del elevado-del que-mercado al devedor y que retem entonces la posesión del vehículo hasta que el préstamo esté pagado). Una aproximación innovadora se aplicó por algunos bancos para préstamos hipotecários, llamados Musharaka al-Mutanaqisa , permite una tasa de fluctuación bajo la forma del arrendamiento.
El banco y el devedor dan forma a una entidad de la parceria, ambas capital de suministro en una porcentagem concordada para comprar la propiedad. La entidad de la parceria alquila entonces para fuera la propiedad al devedor y las cargas alquilan. El banco y el devedor compartirán entonces de la continuación de este alquiler basado en la parte de equidade actual de la parceria. A la vez, el devedor en la entidad de la parceria igualmente compra en el banco la parte en la propiedad en prestaciones concordadas hasta la equidade llena es transferida al devedor y la parceria es terminada. Si el defecto ocurre, el banco y el devedor reciben los rendimientos de una subasta basada en la equidade actual. Este método permite tasas de fluctuación en consonancia con el valor de mercado actual tal como el BLR (tasa de préstamo baja), especial en un sistema de la doble-operación bancaria como en Malaísia.
Hay diversas otras aproximaciones usadas en negocios de negocio. Los bancos islámicos prestan su dinero a la compañías emitiendo préstamos del interés de la tasa de fluctuación. La tasa de fluctuación de interés es asociada a la al retorno individual de la compañía. Así el logro del banco en los préstamo es igual a una determinada porcentagem de los logros de las compañías. La cantidad principal del préstamo es reembolsada una vez, el arreglo hendido es concluido. Esta práctica es llamada Musharaka. La Mudaraba es el capital de riesgo la financiación de un empreendedor que suministre el trabajo cuando la financiación sea suministrada por el banco de modo que el logro y el riesgo estén compartidos. Tales arreglos participativos entre capital y el trabajo refleja la visión islámica que el devedor no debe cargar todo el riesgo/coste de un fallo, teniendo por resultado una distribución de renta equilibrada y emprestador no reservar monopolizar la economía .
Y finalmente, la operación bancaria islámica es restringida a los negocios no-aceptables en el mundo islámico, que excluyen el alcohol, carne de cerdo, juego, etc. Así, la inversión ética es el único formulario aceptable de la inversión, y la relación moral es incentivada. En la teoría, la operación bancaria islámica es un ejemplo de operación bancaria, donde los bancos que consiguen un 100% de relación de reserva. Sin embargo, en la práctica, esto no es el caso, y ningún ejemplo de 100 por ciento de operación bancaria de la reserva es observado. Los bancos islámicos han crecido recientemente en el mundo musulmán pero son una parte muy pequeña del sistema bancario global.
Hayamos utilizados en transacciones en el Banco Islámico
Bai 'Bithaman Ajil
Este concepto se refiere a la venta de mercancías en un pago diferido, con base en un precio, que incluye un margen de logro despertado por ambas partes. Es decir semejante al Murabahah, exceptuándose que el devedor hace sólo una única parcela en la fecha de vencimiento del préstamo. A través de la aplicación de una tasa, un banco islámico puede recoger el tipo de interés del mercado.
Bai muajjal(Venta de crédito)
Literalmente Bai muajjal significa una venta de crédito. Técnicamente, es adoptada por el banco islámico que asumen la forma de murabaha muajjal. ES un contrato en que el banco gana un margen de logro sobre el precio de compraventa y permite que el comprador pague el precio de la mercancía en una fecha futura, en un montante fijo o en parcelas. Tiene que mencionar expresamente el coste de la mercancía y del margen de logro es mutuamente despertado. El precio fijado para la mercancía en una operación de este tipo puede ser lo aunque el precio a la vista o superior o inferior al precio indicado.
Mudarabah (Logros)
Mudarabah es un convenio o acuerdo entre el banco, o un prestador de capital, y un empresario, a través del cual el empresario puede movilizar los fondos para su actividad empresarial. El empresario suministra conocimientos técnicos, trabajo y gestión. Logros son compartidos entre el banco eo empresario en consonancia con lo que fue pre-determinado. En caso de pérdida, el banco pierde el capital, mientras que el empresario pierde su prestación de trabajo. ES este riesgo financiero, en consonancia con la sharia, que justifica la alegación del banco a una parte del logro.[1] El reparto de logros continúa hasta que el préstamo es reembolsado. El banco es compensado por el tiempo valor de su dinero en la forma de una tasa variable que está indexada a logros del devedor.
Murabaha
Este concepto se refiere a la venta de mercancías a un precio, que incluye un margen de logro despertado por ambas partes. La compraventa y el precio de la venta, otros costes, y que el margen de logro debe ser claramente indicado en el momento del acuerdo de venta. El banco es compensado por el tiempo valor de su dinero bajo la forma de margen de logro. Este es un préstamo de renta fija para la compraventa de un activo real (tales como inmóviles o un vehículo), con una tasa fija de logro determinado por el margen de logro. El banco no es compensada por el valor temporal del dinero fuera del plazo contratado (o sea, el banco no puede cobrar logro adicional sobre los retrasos de pagos), sin embargo, el activo continúa a ser una hipoteca con el banco hasta el Murabaha es pagado íntegramente.
Este tipo de transacción encuentra similaridades en países de la América del Norte, y países como Brasil, entre otros.
Musawamah
Musawamah es la negociación de un precio de venta entre dos partes por el vendedor, sin referencia a cualquier coste o preguntando precio. Mientras el vendedor puede o no haber pleno conocimiento del coste del item a ser negociado, ellos no tienen la obligación de revelar esos costes como parte del proceso de negociación. Esta diferencia en la obligación del vendedor es la principal distinción entre Murabaha y Musawamah con todas las otras reglas, tal como descrito en el Murabaha restante del mismo. Musawamah es el tipo más común de negociación negociación visto en países islámicos y su comercio.
Bai salam
Bai salam significa un contrato en que el pago sea hecho con antelación por bienes a ser entregues posteriormente. El vendedor se compromete a suministrar algunos productos específicos para el comprador en una fecha futura en pago de un adiantamento precio íntegramente pagado en el momento del contrato. ES necesario que la calidad de la mercancía destinada a ser adquirido sea completamente especificado no dejando cualquier ambiguidade llevando la disputa. Los objetos de la presente venta son mercancías y no puede ser oro, plata, o con base en monedas de estos metales. Esta restricción, Bai Salam cubre casi todo lo que es susceptible de ser definitivamente descrito como la cantidad, calidad y acabado.
Características básicas y de las condiciones del salam
- La operación es considerada Salam si el comprador haya pagado el precio de compraventa para el vendedor, en la íntegra, en el momento de la venta. Es decir necesario para que el comprador pueda demostrar que no están entrando en deuda con una segunda parte, a fin de eliminar la deuda con la primera parte, un acto prohibido bajo Sharia. La idea de Salam es suministrar un mecanismo que garantice que el vendedor tiene la liquidez que esperaban de entrar para la operación en primer lugar. Si el precio no fueron pagados en la íntegra, el objetivo esencial de la operación habría sido derrotado. Juristas son unánimes en suyo parezca que el pago integral del precio de compraventa es fundamental para Salam a existir. Imam Malik también es de la opinión de que el vendedor puede diferir aceptando los fondos del comprador para dos o tres días, pero ese retraso no debe formar parte del acuerdo.
- Salam pueden ser efectuadas en esas commodities sólo la calidad y cantidad de los cuales puede ser especificado con precisión. Las cosas cuya calidad o cantidad no es determinada por la especificación no pueden ser vendidos a través del contrato de Salam. Por ejemplo, piedras preciosas no pueden ser vendidos con base en el salam, porque cada pedazo de piedras preciosas es normalmente diferente de las otras, quiere en su calidad o en su tamaño o peso y su exacta especificación generalmente no es posible.
- Salam no pueden ser efectuadas a un determinado producto o de un producto de un determinado campo o hacienda. Por ejemplo, si el vendedor se compromete la oferta de trigo de una determinada área, o el fruto de un árbol especial, la salam no será válida, pues existe la posibilidad de que la cultura de una determinada área o el fruto del árbol que está destruida antes de la entrega, y, dada esa posibilidad, la entrega continúa incierto. La misma regla es aplicable a todo el suministro de mercancía que no es correcto.
- ES necesario que la calidad de la mercancía (destinadas a ser adquiridos a través del salam) es completamente especificado no dejando cualquier ambiguidade que puede llevar a una disputa. Todas las informaciones posibles a este respeto debe ser expresamente mencionado.
- ES necesario también que la cantidad de la mercancía sea despertada en términos inequívocos. Si la mercancía es cuantificada en pesos, en consonancia con el uso de sus compañeros comerciales, su peso debe ser determinada, y se es cuantificado a través de medidas, su exacta medida debe ser conocido. Lo que es normalmente pesados no pueden ser cuantificados en medidas y viceversa.
- La fecha exacta y el local de entrega debe ser especificado en el contrato.
- Salam no puede ser efectuada en relación a la cosas que deben ser entregues en el local. Por ejemplo, si fuera comprado en pago de oro, de plata, es necesario, según la Xariá , que la entrega de ambos ser simultánea. Aquí, salam puede no funcionar. De igual manera, si trigo es permutado para la cevada, la entrega simultánea de ambos es necesaria para la validez de la venta. Así, el contrato de salam en este caso no es permitido.
Hibah (Señal)
Este es una señal dada voluntariamente por un devedor al acreedor, en pago de un préstamo. Hibah generalmente surge en la práctica, cuando bancos islámicos pagan voluntariamente a sus clientes un "don" en la cuenta ahorro, representando una parte del logro obtenido utilizando los saldos en cuenta ahorro otras actividades.
ES importante notar que aunque parezca semejante a los intereses, y puede, con efecto, tener el mismo desfecho, Hibah es un pago voluntario hecho(o no), a criterio del banco, y no puede ser "garantizado". Sin embargo, la posibilidad de recibir muchos Hibah irá a llamar clientes en el ahorro, proporcionando el banco con el capital condiciones necesarias para adquirir sus logros, si los emprendimientos son rentáveis y, enseguida, algunos de esos beneficios pueden ser dotados de vuelta a sus clientes como Hibah.[2]
Ijarah
Ijarah significa locação financiera, alquiler o salario. Generalmente, concepto de Ijarah, de venta o utilización beneficio o servicio para un precio fijo o salario. Bajo ese concepto, el Banco disponibiliza al cliente, el uso del servicio de bienes / equipamientos, tales como terrenos, oficinas, vehículos automovilísticos por un periodo determinado y precio.
Ventajas del Ijarah
Ijarah ofrece las siguientes ventajas para el locatário:
Ijarah conserva el capital del locatário en la medida en que permite financiar hasta 100%.
Ijarah da al arrendatário el derecho de acceso al equipamiento de pago de la primera parcela. Es decir importante porque es el acceso y utilización (y no la propiedad) del equipamiento que genera renta.
El término Ijarah de ayuda corporativa, planificación y orçamentação por permite la negociación de condiciones flexibles
El Ijarah no es considerada en la financiación de la deuda, pelo que no aparece en el balance del locatário como un passivo. Este método de financiación extrapatrimonial significa que no es incluida en la deuda pública utilizada por los banqueros para determinar límites de la financiación. Eso permite que el arrendatário de entrar en otra financiación, locação sin impactar su deuda global.
Todos los pagos para contratos en Ijarah son tratados como gastos operacionales y son, por lo tanto, tasa plenamente dedutíveis. El leasing ofrece, así, ventajas fiscales y de operaciones con fines lucrativos.
Muchos tipos de equipamiento (es decir, ordenadores) se hacen obsoletos antes del fin de su vida económica real. Contratos del Ijarah permiten la transferencia de riesgo a partir del locatário al locador, en pago de una mayor tasa de alquiler. Esta tasa puede ser encarada como seguro contra la obsolescência.
Si el equipamiento sea utilizado por un periodo relativamente corto de tiempo, puede ser más rentável del que la locação de compraventa.
Si el equipamiento sea utilizado por un periodo corto, pero tiene un valor muy pobre de revenda, la locação evita tener que prestar cuentas y amortizar el equipamiento en condiciones normales contábeis.
Ijarah Thumma Al Bai'
Las partes celebran contratos que entrarán en vigor a la serio, para formar una completa transacción de locação/rescate. El primer contrato es un Ijarah que define las condiciones de locação o arrendamiento durante un periodo fijo, eo según contrato es un Bai que desencadena una venta o compra una vez que el plazo del Ijarah esté completo. Por ejemplo, en la facilidad de financiación de un coche, un cliente entra en el primer contrato y alquila el coche del propietario (banco), en una cuantía despertada durante un periodo específico. Cuando termina el periodo de la locação, el segundo contrato entra en vigor, que permite al cliente comprar el coche a un precio despertado.
El banco genera un logro por determinar previamente el coste del item, su valor residual en el fin del plazo y del valor temporal o margen de logro para el dinero ser invertido en la compraventa del producto a ser alquilado para el plazo. La combinación de esos tres valores se hace la base para el contrato entre el Banco y el cliente para el arrendamiento del contrato inicial.
Este tipo de operación es semejante a la contractum trinius, una maniobra jurídica utilizada por los banqueros y comerciantes europeos durante la Edad Media para desviarse de la prohibición de la Iglesia de los intereses sobre préstamos. En un contrato, dos partes que entran en tres contratos simultáneos e interligados jurídicamente, el efecto líquido es el pago de una tasa para la utilización del dinero para el plazo del préstamo. El uso concomitante de inter contratos también es prohibida por fuerza de ley de la sharia.
Ijarah-Wal-Iqtina
Un contrato según el cual un banco islámico suministra equipamientos, construcción, u otros activos pertenecientes al cliente contra una renta despertada, juntamente con un compromiso unilateral por el banco o el cliente que, a finales del periodo de locação, la posesión en el activo serían transferidos para el locatário. La empresa o la promesa no se haga una parte integrante del contrato de arrendamiento para hacerla condicional. Las rentas, así como el precio de compraventa es fijada de tal modo que el banco recibe de vuelta su capital, juntamente con logros durante el periodo de locação.
Musharakah (Joint Venture)
Musharakah es una relación entre dos partes o más, de los cuales contribuyen para una empresa de capital, y dividir el logro líquido y pérdidas en una base. Es decir frecuentemente utilizado en proyectos de inversión, las cartas de crédito, así como la compraventa o de inmóviles o bienes. En el caso de bienes inmóviles o bienes, el banco evaluar una renta imputada y va a compartirlo, tal como despertado previamente. [1] Todos los fornecedores de capital tienen el derecho de participar en la gestión, pero no necesariamente gracias a hacerlo. El logro es distribuido entre los compañeros en relaciones pre-despertados, mientras la pérdida es soportado por cada compañero estrictamente, en la proporción de las respectivas participaciones de capital. Este concepto es distinguido de inversión de renta fija (o sea, emisión de préstamos).
Qard Hassan (buen Préstamo)
Este es un préstamo extendido sobre una buena base y, el devedor sólo es gracias a reembolsar el montante prestado. Sin embargo, el devedor puede, a su criterio, pagar una cuantía extra más allá del montante principal del préstamo (sin prometerlo) como una señal de apreço para con el acreedor. En el caso del devedor no pagar una cuantía extra para el acreedor, esta operación es un verdadero préstamo sin intereses. Algunos musulmanes consideran que este es el único tipo de préstamo que no violan la prohibición de la riba, una vez que es el un tipo de préstamo que realmente no compensa el acreedor para el valor temporal del dinero.[3]
Sukuk (Préstamo Islámico)
Sukuk es el nombre árabe para un apoyo financiero certificado, pero puede ser visto como un equivalente islámico de obligaciones. Sin embargo, de renta fija, los intereses de soporte de bônus no son permitidos en el Islam. Así, Sukuk son valores mobiliarios que estén en conformidad con la ley islámica (sharia) y su inversión principios, que prohíben el cobro o el pago de intereses. Los activos financieros que estén en conformidad con la ley islámica puede ser clasificada en consonancia con su comercialización y no-transacionabilidade en los mercados secundarios.
Estimativas conservadoras sugieren que más de US$ 500 bilhões de activos son gestionados en consonancia con inversión en principios islámicos.
Takaful(Seguro Islámico)
Takaful es una forma alternativa de cobertura que un musulmán puede servirse contra el riesgo de pérdida debido a desdichas. Takaful se basa en la idea de que lo que es incierto en lo que concierne a una persona puede dejar de ser incierto en lo que concierne a un número muy grande de individuos semejantes. Seguros, combinando el riesgo de muchas personas permite cada individuo a disfrutar de las ventajas previstas por las leyes(ley de los grandes números).
Wadiah ("Salva Guardia")
En la Wadiah , un banco es considerado como un guardián y administrador de fondos. Una persona que deposite hondos en el banco y las garantías bancarias, restitución de la totalidad del montante del depósito, o en cualquier parte del montante, cuando el depositante exige eso. El depositante, a la discrição del banco, puede ser recompensado con Hibah(vea arriba) como una forma de valorização para la utilización de fondos por el banco.
Wakalah
Esto ocurre cuando una persona que nombra un representante para realizar operaciones en su nombre, semejante a una procuração.
Fondos de capital islámico
Inversión de fondos de participación en el mercado es uno de los sectores de crecimiento más rápido en el ámbito del sistema financiero islámico. Actualmente, existen cerca de 100 fondos de capital islámicos en todo el mundo. El total de los activos gestionados a través de estos fondos actualmente en los Estados Unidos ultrapase US$ 5 bilhões y está creciendo por 12/15% al año. Con el continuo interés en el sistema financiero islámico, hay señales positivas de que más hondos van a ser lanzados. Algunas grandes empresas occidentales acabaron adhirieron a la pelea o están pensando en el lanzamiento de productos similares a los islámicos.
A pesar de estos éxitos, este mercado registró un récord de baja en el mercado como la ênfase es sobre los productos y no en atender las necesidades de los inversores. Los últimos años, mucho tienen un número de fondos cerrados. La mayor parte de los fondos tienden la meta elevada de patrimonio líquido indivídual e instituciones corporativas, con mínimas variando entre inversiones US$ 50.000 para US$ 1 millón. Mercados-blanco para fondos islámicos varían, algunos aferem como sus mercados locales, por ejemplo, de Malasia a la regiones del Golfo para fondos de inversión. Otros claramente orientadas fuera de Oriente Medio y lo regiones del Golfo, lo que algunos dicen ser para servir la comunidad musulmana fuera del mercado local.
Desde el lanzamiento de fondos de capital islámicos en el inicio de los años 1990, hube la creación de referenciais propios credível por el índice Dow Jones del mercado islámico (Dow Jones Indexes, pionera en inversión de indexación islámico en 1999) y del FTSE Global Islamic Index Series. Lo Web web failaka.con monitora el desempeño de los fondos de capital Islámica y suministrar una lista completa de los fondos islámicos en todo el mundo.
Leyes islámicas en los negocios
El Alcorão prohíbe el juego (refiriéndose a los juegos de azar) y seguro de salud o de bienes (también considerado algo en riesgo). El Hadith, además de prohibir juegos (juegos de azar), también prohíbe a Bayu al-gharar(negociación en riesgo, donde en árabe la palabra gharar significa "riesgo" o excesiva incertidumbre).
El Hanafi madhab(escuela legal) en el Islam define gharar cómo "cuyas consecuencias que están ocultas." La escuela legalShafi define gharar cómo "aquel cuyo carácter y las consecuencias están escondidos" o "aquella que admite dos posibilidades, con el menos deseable una siendo más probable." La escuela legal Hanbali define como "a cuyas consecuencias son desconocidas" o "lo que es irrealizável, se existe o no". Ibn Hazm de la escuela Zahiri escribió "Gharar es cuando el comprador no sabe lo que él compró, o el vendedor no sabe lo que él vendió." El estudioso moderno del Islam, Profesor Mustafa Al-Zarqa, escribió que "Gharar es la venta de probables itens cuya existencia o características no son correctas, debido a la naturaleza arriesgada que hace el comercio semejante al juego." Hay una serie de Hadith que prohíben negociación en gharar, muchas veces dando ejemplos concretos de operaciones gharar (por ejemplo, vender las aves del cielo o el pez en el agua , un bezerro nacer en su vientre de la madre, etc.) Juristas han buscado definiciones mejores al término. Ellos también vino con el concepto de yasir (más pequeño riesgo), una operación financiera con un más pequeño riesgo es considerado halal(permitido), mientras que en la negociación no más pequeña riesgo ( "Bayu al-ghasar") es considerada una haram .[4]
Lo que es gharar, exactamente, nunca fue plenamente decidida por los juristas musulmanes. Esto fue debido principalmente a la complicación de haber que decidir lo que es y lo que no es un más pequeño riesgo. Instrumentos derivados (tales como opciones de acciones) tienen solamente hizo común relativamente reciente. Algunos bancos islámicos suministran correctores para los servicios de negociación.
Conexiones externas
- Gabriel Rozenberg, [2]
- Zeeshan Hasan, [3]
Referencias
- ↑ a b Nomani, Farhad. Islamic Economic Systems. New Jersey: pp.99–101.
- ↑ Learn viva about Islamic Banking - Returns on deposits are competitive. RHB Banking Group (2006-05-17). Página visitada en 2009-03-26.
- ↑ http://www.irfi.org/articles/articles_301_350/is_islamic_banking_islamic.htm
- ↑ http://www.google.com/url?sa=t&ct=res&cd=1&url=http%3A//www.ruf.rice.edu/%7Eelgamal/files/gharar.pdf&ei=tmZ3Q6HgB5KI_AHe1ZDSAw&sig2=xHkN1THVuRbBwzkUgyNiLw
